đ Investir en cryptos en 2024 ? Mon avis (et celui d'Hasheur)
+ Comment investir en forĂȘts pour donner du sens Ă votre Ă©pargne
Câest CharlĂ©.
Bienvenue dans la 62Ăšme Ă©dition de cette Newsletter !
Si vous voulez soutenir mon travail, pensez Ă cliquer sur le â€ïž juste au-dessus.
Avant de commencer, vous pouvez :
đšđ»âđ DĂ©couvrir ma NOUVELLE FORMATION offerte sur lâinvestissement.
âïž RĂ©server une session de coaching patrimonial avec moi.
đšđœâđ» Vous inscrire Ă ma prochaine masterclass offerte.
đ¶ Promouvoir votre marque/service en sponsorisant cette newsletter.
đ Au programme dâaujourdâhui :
đ° Les 5 actualitĂ©s business de la semaine Ă ne pas louper
đ Lâanalyse de la semaine : Câest quoi le halving de Bitcoin ?
đ Quoi de neuf dans Le Grand Bain : Nouvel Ă©pisode du podcast avec Hasheur
đ€ Les rĂ©ponses Ă vos questions : Comment choisir ses courtiers ?
đ Le dossier de la semaine : Investir dans les forĂȘts
âł Temps de lecture : 8 Ă 10 minutes selon ta vitesse de lecture
đ TĂ©lĂ©travail : un acquis pour les cadres
Plus de la moitié des cadres considÚrent le télétravail comme acquis et ne souhaitent pas revenir en arriÚre.
Pour 45 % dâentre eux, supprimer le tĂ©lĂ©travail (au moins 1 jour par semaine) les pousserait mĂȘme Ă changer dâentreprise.
đ€ Le chatbot IA dâElon Musk en open source
Elon Musk lâa annoncĂ©, le chatbot Grok de sa sociĂ©tĂ© xAI va passer en open source.
Le code de cette IA devrait donc ĂȘtre accessible Ă tous et gratuit, notamment pour revenir dans la compĂ©tition face Ă ChatGPT.
đ La proposition de loi anti-fast fashion adoptĂ©e
Bonus-Malus, interdiction de la publicitĂ©, affichage environnemental⊠Le texte âanti-fast fashionâ a Ă©tĂ© votĂ© Ă lâunanimitĂ© Ă lâAssemblĂ©e nationale.
Pour rappel, lâindustrie textile serait responsable de 10 % des Ă©missions de gaz Ă effet de serre dans le monde.
đ« Le Bitcoin se calme
AprĂšs une envolĂ©e, le cours du BTC ralentit un peu cette semaine. Mais lâeuphorie pourrait reprendre, puisque le BTC vient de casser son ATH (All Time High ou Plus Haut Historique) de $73 500.
Autre indicateur en faveur dâun bull run : le halving qui aura lieu en avril (on en parle plus bas).
đ Lâinflation française Ă 3 %
Lâinflation a progressĂ© de 3 % sur 1 an en fĂ©vrier, notamment Ă cause de la hausse de lâĂ©nergie et de lâalimentation.
Cela dit, la Banque de France est plutÎt optimiste pour 2024, et prévoit un scénario de désinflation sans récession.
đĄ La dĂ©sinflation est un ralentissement de lâinflation (par exemple : les prix ont augmentĂ© de +2 % cette annĂ©e vs. +3 % lâannĂ©e derniĂšre).
à ne pas confondre avec la déflation qui est une baisse des prix.
Depuis lâapprobation des ETF Bitcoin Spot par la SEC (lâĂ©quivalent amĂ©ricain de lâAMF), le marchĂ© des cryptos est en Ă©bulition.
Couplez ceci au halving de Bitcoin qui arrive dâici quelques semaines et vous avez une recette explosive.
đ° Sauf quâinvestir en cryptomonnaies, ça fait peur et on aimerait bien pouvoir ĂȘtre conseillĂ©.
Câest ici quâAmbro, une FinTech française, prend tout son sens.
En investissant chez Ambro, vous :
Co-construisez un portefeuille cryptos adapté à votre profil et vos objectifs ;
Bénéficiez d'un accompagnement d'experts à votre disposition 7j/7 ;
Accédez à des portefeuilles automatiquement rééquilibrés de 2 à 10 cryptos pré-sélectionnées ;
Investissez facilement grĂące Ă une application mobile.
đ€ Bref, vous ĂȘtes accompagnĂ© de A Ă Z par un professionnel pour construire un portefeuille sur-mesure.
đ En plus, la sociĂ©tĂ© est enregistrĂ©e PSAN auprĂšs de lâAMF, donc votre argent est en sĂ©curitĂ©.
PS : Jâai nĂ©gociĂ© une offre exceptionnelle pour les lecteurs du Grand Bain : 50% de rĂ©duction sur les frais d'achat avec le code LEGRANDBAIN.
đĄ Tout comprendre au halving de Bitcoin
Depuis le dĂ©but dâannĂ©e le Bitcoin (BTC) a pris +50 %.
Sur 1 an, il a pris + 160 %.
Le bullrun (marchĂ© haussier) des cryptomonnaies a clairement commencĂ© et il risque de continuer encore au moins jusquâau prochain halving de Bitcoin le 19 Avril.
Mais quâest-ce que câest et quel est lâimpact sur Bitcoin ?
đ€ Câest quoi le halving ?
Le Bitcoin est une ressource limitĂ©e en quantitĂ© qui est constamment âminĂ©eâ par des ordinateurs qui valident les transactions sur la blockchain.
Pour récompenser les validateurs, le réseau leur octroie un certain nombre de Bitcoins par bloc validé (1 bloc = 2 000 à 16 000 transactions).
Actuellement le réseau distribue 6,25 BTC par bloc validé (ce qui prend en moyenne 10 minutes).
đĄ Il nây aura jamais plus de 21 millions de BTC.
Actuellement, plus de 19,6 millions ont déjà été minés et le dernier BTC sera miné autour de 2140.
Parfois je me dis quâon a vĂ©cu la naissance du premier Bitcoin mais quâon ne verra pas la naissance du dernier *moment Ă©motion*.
Tous les 4 ans (ou du 210 000 blocs validés), la récompense en BTC pour les validateurs est divisée par 2.
đđŒ Cet Ă©vĂ©nement est appelĂ© le halving.
Donc le 19 Avril, la production de BTC va passer à 3,125 BTC distribués par bloc validé.
En clair, lâĂ©mission de Bitcoin va diminuer Ă chaque halving.
Elle va passer de 900 BTC Ă©mis chaque jour Ă 450 aprĂšs le halving.
đ Quel est lâimpact du halving sur le Bitcoin ?
La rĂ©duction du rythme dâĂ©mission du BTC, couplĂ©e Ă une hausse de la demande, entraĂźne un phĂ©nomĂšne dâinflation (hausse du prix).
Historiquement, au cours des 3 derniers halvings, 60 jours avant, le Bitcoin a augmentĂ© dâenviron 30 % puis encore 30 % au cours des 8 semaines suivant lâĂ©vĂ©nement.
Bien que le halving ait un impact haussier sur le BTC, la hausse sâest toujours suivie dâune longue baisse quelques mois aprĂšs.
đĄ Cette baisse est due aux investisseurs historiques qui profitent de la forte hausse pour prendre des profits.
Ăvidemment : les performances passĂ©es ne prĂ©sagent pas des performances futures.
Surtout cette année.
đŠ Pourquoi le halving de cette annĂ©e est diffĂ©rent ?
Fin 2023, la SEC (le gendarme des marchĂ©s financiers amĂ©ricains) a approuvĂ© la demande de BlackRock pour la commercialisation dâun ETF Bitcoin Spot.
đĄ Un ETF Bitcoin Spot demande Ă lâĂ©metteur de possĂ©der 1⏠de BTC pour chaque ⏠investi dans lâETF.
Donc si beaucoup dâinvestisseurs achĂštent un ETF Bitcoin Spot, lâĂ©metteur doit acheter beaucoup de Bitcoins ce qui fait mĂ©caniquement augmenter le prix de ce dernier (par la loi de lâoffre et de la demande).
Les gĂ©ants de la finance comme BlackRock peuvent dĂ©sormais proposer au grand public dâinvestir en cryptomonnaies.
Cette nouvelle est un coup de tonnerre dans lâunivers crypto car elle a annoncĂ© lâarrivĂ©e des milliards de dollars de capitaux institutionnels dans lâĂ©cosystĂšme crypto.
Depuis, le BTC connaĂźt une croissance fulgurante.
Cette annĂ©e, lâimpact du halving pourrait donc ĂȘtre chamboulĂ© par lâarrivĂ©e des institutionnels :
Va-t-elle accentuer la hausse du BTC ?
La baisse va-t-elle arriver encore plus vite Ă cause dâinstitutionnels qui voudront prendre des profits ?
Seul lâavenir nous le dira.
đđŒ En attendant, si vous rĂ©flĂ©chissez Ă investir en crypto cette annĂ©e, voici 3 conseils :
Nâinvestissez quâune petite partie de votre patrimoine (max. 10 %)
Investissez un peu chaque mois afin de lisser votre prix dâentrĂ©e
Regardez le dernier Ă©pisode du podcast avecâŠ
đïž Un nouvel Ă©pisode du podcast est sorti avec Owen Simonin, que vous connaissez peut-ĂȘtre sous le pseudo Hasheur !
Dans ce nouvel Ă©pisode, on revient sur :
Le parcours entrepreneurial dâOwen
Son avis sur le marché crypto actuel
Comment se positionner face au bullrun de 2024
Question de Mathieu
Bonjour,
Je me demandais quels courtiers utiliser en France.
En effet, avec les nouvelles applis intuitives (Trade Republic, trading de Revolut, Shares, Trading 212...) je ne sais plus laquelle choisir.Devrais-je me fier aux plateformes plus classiques comme Interactive Brokers qui est plus ancienne et elle-mĂȘme cĂŽtĂ©e en bourse ?
Devrait-on donner sa chance à ses nouvelles applications qui démocratisent le trading ?PS: Je voudrais placer mon argent pour le trÚs long terme.
Merci pour ta réponse, et pour tout le travail que tu fais pour nous aider !
Mathieu
RĂ©ponse
Hello Mathieu,
Question trĂšs pertinente.
Quâon investisse sur le long terme ou pas, le choix du courtier est fondamental pour ta stratĂ©gie dâinvestissement car elle soulĂšve des sujets clefs comme la sĂ©curitĂ©, les frais, etc.
Je vais dâabord te partager les critĂšres que jâutilise pour analyser et choisir mes courtiers puis je te proposerai les courtiers que jâutilise Ă titre personnel.
Pour choisir son courtier, jâanalyse 5 critĂšres :
La sécurité, est-ce que le courtier risque de se tirer avec la caisse ?
Pour critÚre, je vérifie les agréments que possÚde le courtier pour exercer son activité :
Est-il agrĂ©Ă© par lâACPR ? CertifiĂ© par lâAMF ? EnregistrĂ© Ă lâORIAS ?
Ces acronymes ne vous disent peut-ĂȘtre rien mais ils sont gage de la capacitĂ© professionnelle du courtier Ă exercer.
La gamme de produits proposés
Câest surtout un sujet dans les contrats dâassurance-vie dont les produits disponibles sont au bon vouloir de votre assureur.
Certaines assurances-vie ne proposent par exemple pas ou trĂšs peu dâETF.
Le service client
En cas de transfert retardĂ© ou de souci avec lâutilisation de la plateforme, vous voulez avoir accĂšs Ă un conseiller rapide et efficace.
Les frais
Les frais sont une performance nĂ©gative avec une probabilitĂ© de 100 %. RĂ©duire les frais que vous payez est la façon la plus simple dâamĂ©liorer votre performance nette.
Ăvidemment, privilĂ©giez les contrats des courtiers en ligne aux contrats bancaires, souvent bien plus chargĂ©s en frais.
Lâinterface utilisateur
On est en 2024, une interface utilisateur digne de Windows 98 ce nâest plus possible.
LâexpĂ©rience utilisateur doit ĂȘtre agrĂ©able et vous permettre de passer vos ordres facilement (câest ici quâInteractive Broker pĂšche Ă mon avis).
Si vous investissez dĂ©jĂ chez des courtiers, passez les Ă lâanalyse de ces 5 critĂšres pour Ă©valuer si vous auriez intĂ©rĂȘt Ă changer.
đĄ Faites trĂšs attention au biais des coĂ»ts irrĂ©cupĂ©rables.
Si vous investissez sur le long terme, mieux vaut couper aujourdâhui vos positions chez un mauvais courtier pour recommencer Ă investir ailleurs chez un bon.
â Je ne suis pas fan des plateformes qui promeuvent le trading.
â Voici les courtiers que jâutilise personnellement, et qui sont trĂšs bien notĂ©s dans les 5 critĂšres ci-dessus :
Pour le PEA : Fortunéo ou Boursorama
Mon de code de parrainage FortunĂ©o pour gagner 110⏠à lâouverture : 13053973
Pour lâassurance-vie :
Lucya Cardif (probablement le meilleur contrat Ă lâheure actuelle)
Spirit 2 et Avenir 2 de Linxea (50⏠offerts en passant par ces liens)
Pour le CTO : Trade Republic
Mon code de parrainage Trade Republic pour gagner 20⏠à lâouverture : KNN0M7KL
Pour suivre vos investissements : Finary
Mon code promo pour avoir -20% sur tous les abonnements : LEGRANDBAIN20
N.B : Les liens ci-dessus sont des collaborations commerciales mais jâutilise Ă titre personnel ces plateformes et jâen suis pleinement satisfait.
Je rĂ©ponds chaque semaine aux questions quâon me pose.
Tu veux me poser une question ? đ©
Clique ici đđŒ
đł Investir dans les forĂȘts :
DifficultĂ© : âïž
Investir, câest bien.
Investir de façon durable et soutenir les espaces verts, câest mieux.
Lâobjectif de lâinvestissement en forĂȘts est triple :
Diversifier son patrimoine
Donner du sens Ă son Ă©pargne
Profiter dâavantages fiscaux importants (âïž)
Clairement, vous nâallez pas faire all-in sur les forĂȘts, mais en intĂ©grer Ă votre stratĂ©gie dâinvestissement peut faire sens.
Voyons ensemble pourquoi et comment investir.
đ§ Investir dans les forĂȘts, comment ça marche ?
đł Pourquoi investir dans les forĂȘts ?
đ ïž Comment ajouter des forĂȘts Ă votre portefeuille ?
âïž SynthĂšse
đ§ Investir dans les forĂȘts, comment ça marche ?
30 % du territoire français est composĂ© de bois et de forĂȘts.
Pourtant, on continue dâimporter du bois tous les ans dâautres pays.
Le reboisement est donc un enjeu stratégique :
Comme matiĂšre premiĂšre essentielle (chauffage, construction, papeterie) ;
Comme ressource Ă©cologique indispensable.
đĄ Le Gouvernement lâa bien compris et propose des incitations fiscales pour investir dans le bois (lâobjectif affichĂ© : planter 1 milliard dâarbres dâici 10 ans).Â
Câest lâun des principaux avantages de ce type dâinvestissement, on y revient plus loin.
đ Vous pouvez acheter votre propre forĂȘt (ou une parcelle) en direct mais le coĂ»t minimum (autour de 300 000âŹ) et lâobligation de boisement et dâentretien derriĂšre devrait dĂ©courager 99,99% dâentre vous.
đđŒ Câest pourquoi on nâinvestit pas dans les forĂȘts en direct, mais via un groupement forestier.Â
Vous avez alors deux options :
Le Groupement foncier forestier (GFF) :
Petite taille, peu diversifié et peu liquide.
Le ticket dâentrĂ©e est de minimum 10 000âŹ
Le Groupement forestier dâinvestissement (GFI) :
Plus rĂ©cent et agrĂ©Ă© par lâAMF ;
Sans restriction de nombre dâinvestisseurs ou dâencours ;
TrÚs diversifié et plus liquide.
â De plus, les associĂ©s dâun GFI sont protĂ©gĂ©s dans la limite de leurs apports.
đą Les groupements forestiers fonctionnent un peu comme des SCPI (ce sont dâailleurs des sociĂ©tĂ©s civiles) :
Vous achetez des parts de la société.
Le groupement gĂšre lâentretien, lâexploitation et les remontĂ©es des recettes.
đ° Il se rĂ©munĂšre sur la coupe et la vente du bois ainsi que sur les droits de chasse.
Vous touchez un pourcentage tous les ans, ainsi quâune plus-value sur la revente de vos parts.
âł La durĂ©e dâinvestissement minimum recommandĂ©e est de 10 ans afin dâabsorber les potentiels frais dâentrĂ©e/gestion et profiter du crĂ©dit dâimpĂŽt.
GrĂące Ă une grande diversification (rĂ©gionale, diffĂ©rentes essences de bois, etc.), vous limitez votre risque, augmentez la liquiditĂ© du placement et lissez votre performance.Â
đ§ Mais est-ce vraiment intĂ©ressant, les forĂȘts ?
đł Pourquoi investir dans les forĂȘts ?Â
Le rendement
Malheureusement, les forĂȘts offrent un rendement moyen trĂšs faible (autour de 1 Ă 2 % par an).Â
Cependant, les forĂȘts sont un actif tangible qui se valorise dans le temps.
đ¶ Dâailleurs, le prix moyen de lâhectare augmente de 3 % par an depuis 20 ans (4 630 ⏠en 2022, soit +4,20 % vs. 2021).Â
Cette augmentation rĂ©sulte dâune forte demande (supĂ©rieure Ă lâoffre) et dâune densification des forĂȘts (le nombre dâarbres par hectare augmente).Â
Qui dit actif tangible, dit retour sur investissement dépendant de plusieurs facteurs :
La qualitĂ© du bois, la maturitĂ© et lâemplacement des forĂȘts.Â
đł Par exemple, le prix du chĂȘne augmente fortement depuis 2020.
La demande pour certaines essences de bois.Â
đČ Le prix du chĂȘne a progressĂ© de 86 % entre 2009 et 2016.
Celui du pin maritime baisse de 20 % depuis 2014.
Les récoltes, qui varient tous les ans en fonction des aléas naturels et des récoltes précédentes.
La fiscalité
En tant quâassociĂ© (membre du groupement), vous ĂȘtes imposĂ© sur les revenus :Â
Des coupes du bois : forfait cadastral basĂ© sur la taxe fonciĂšre (environ 4 %) ;Â
De chasse : revenus fonciers ou micro-fonciers ;
La plus-value rĂ©alisĂ©e sur la vente de vos parts est imposĂ©e Ă 36,2 %, avec des abattements progressifs Ă partir de 6 ans dâinvestissement.Â
đđŒ Vous ĂȘtes totalement exonĂ©rĂ©s dâimpĂŽt sur le revenu aprĂšs 22 ans dâinvestissement et exonĂ©rĂ©s de prĂ©lĂšvements sociaux aprĂšs 30 ans.Â
âïž LâintĂ©rĂȘt majeur de lâinvestissement dans les forĂȘts françaises est le triple avantage fiscal quâil propose.
1ïžâŁ En investissant dans un groupement forestier, vous bĂ©nĂ©ficiez dâun crĂ©dit dâimpĂŽt Ă©gale Ă 25 % du prix dâacquisition dans la limite de 6 250 ⏠pour une personne seule et de 12 500 ⏠pour un couple.
Attention, il faut sâengager Ă conserver ses parts pendant au moins 15 ans.
â»ïž Au lieu de bĂ©nĂ©ficier du crĂ©dit dâimpĂŽts : vous pouvez choisir de rĂ©duire votre IFI de 50 % de la valeur de vos parts de GFF dans la limite de 45 000âŹ.
2ïžâŁ Si vous investissez dans un groupement forestier (pas lâachat de parcelles), 75 % de la valeur de votre investissement est exonĂ©rĂ© dâImpĂŽt sur la Fortune ImmobiliĂšre (IFI)âŻ.
3ïžâŁ Votre patrimoine forestier (marrant de dire ça) est exonĂ©rĂ© de droits de succession dans la limite de 75âŻ% des sommes rĂ©ellement investies.
Une valeur refugeÂ
Au-delĂ de lâincitation fiscale, investir dans le bois est considĂ©rĂ© comme une valeur refuge.
Effectivement, câest un actif durable, tangible et dĂ©corrĂ©lĂ© des marchĂ©s financiers.Â
âĄïž On lâa vu avec le graphique de lâĂ©volution du prix des forĂȘts qui reste stable et assez peu volatil.
â ïž Attention tout de mĂȘme, ces donnĂ©es ont Ă©tĂ© rĂ©coltĂ©es dans un contexte de taux dâemprunt assez faible et mĂ©riteraient dâĂȘtre rĂ©examinĂ©es depuis la hausse des taux en 2023.
âĄïž De plus, hors catastrophes naturelles (et encore, les groupements sont assurĂ©s), investir dans les forĂȘts ne prĂ©sente pas de risques majeurs grĂące :Â
Ă la diversification des groupements ;
à la durée du placement (au moins 10 ans).
đ ïž Comment ajouter des forĂȘts Ă votre portefeuille ?
Ăa reste un investissement atypique qui demande un certain ticket dâentrĂ©e (selon les groupements, Ă partir de 1 000 âŹ).
Au vu du faible rendement de ce placement, nây allouez pas plus de 5 Ă 10 % de votre capital. Dâautant que câest un actif peu liquide (il y a peu dâacheteurs Ă qui revendre vos parts).
đ Optez pour un GFI ou GFF aux fondamentaux solides. AgrĂ©e par lâAMF, avec des labels (đ± comme Greenfin), etc.
đĄ Il est Ă©galement possible dâinvestir dans certains fonds via une assurance-vie ou un PER.
PrĂȘtez attention Ă :Â
La taille du fonds et la superficie des forĂȘts gĂ©rĂ©es (en nombre dâhectares) ;Â
La diversification : actifs, régions, essences de bois, maturité (gros bois, petit bois, plantation) ;
La capitalisation : par exemple : plus de 2 milliards dâeuros pour Fiducial Gerance ou plus de 4 milliards dâeuros pour France Valley ;
Lâaccompagnement : formation, bulletin dâinformation, aide Ă la dĂ©claration dâimpĂŽts, etc. ;
Les frais dâentrĂ©e et de gestion (peuvent aller jusquâĂ 10 % du montant investi).
âđŒ SynthĂšseÂ
Comme tout placement exotique, investir dans les forĂȘts devrait ĂȘtre dans les derniĂšres lignes dâun portefeuille diversifiĂ© et long terme (aprĂšs votre Ă©pargne de prĂ©caution, votre patrimoine financier et immobilier).
Les forĂȘts sont aussi des outils de transmission partiellement exonĂ©rĂ©s dâIFI trĂšs intĂ©ressants.
Vous lâaurez compris, ici lâobjectif nâest pas le rendement mais lâimpact.
Vous donnez du sens Ă votre Ă©pargne et ça, ça vaut tous les crĂ©dits dâimpĂŽts du monde.Â
â€ïž Les bons plans du Grand Bain
đĄ Votre assurance emprunteur contractĂ©e avec votre banque est 2 Ă 10 fois plus chĂšre que chez les spĂ©cialistes du secteur.
Avec la loi Lemoine, changez Ă tout moment votre assurance de prĂȘt et obtenez des tarifs plus bas pour des garanties Ă©quivalentes voire supĂ©rieures.Â
đđŒ Si vous cherchez un spĂ©cialiste avec + de 10 ans d'expĂ©rience et + de 900 clients accompagnĂ©s, contactez Romain en cliquant ici.
Merci đ«¶đŒ
Dâavoir lu cette 62Ăšme Ă©dition jusquâau bout.
Si cette Ă©dition tâa plu, pense Ă cliquer sur le â€ïž juste en-dessous đđŒ
Tu veux poser une question et que jây rĂ©ponde dans les prochaines Ă©ditions ? đđŒ
đ Tu peux aussi accĂ©der Ă tous les dossiers prĂ©cĂ©dents.
Ă samedi prochain !
A noter que pour l'investissement en forĂȘt il faut faire attention oĂč on investit pour que ce soit de la vĂ©ritable finance a impact et pas du greenwashing.
La filiĂšre Bois profite injustement des largesses de France Relance et a qqfois des pratiques peu recommandables (ex : coupe rase, plantations rĂ©sineux non durables). Il faut prendre des GFV/GFI en label FSC (rarississime) ou PEFC a minima. Pour les curieux voir le site de l'association CanopĂ©e ou l'Ă©mission "sur le front" dĂ©diĂ©e aux forĂȘts
super méga dossier sur la CRYPTO !! merci et bravo